Экспорт чипов памяти из Южной Кореи вырос впервые за 16 месяцев

Экспорт полупроводниковой памяти из Южной Кореи впервые за 16 месяцев продемонстрировал рост, что позволило правительству страны пересмотреть прогноз по ВВП на следующий год в сторону повышения — с 1,4% до 2,2%. Этот переломный момент в динамике поставок сигнализирует о начале восстановления глобального рынка чипов, который переживал затяжной спад.

Перелом на рынке памяти: драйверы роста

Согласно октябрьской статистике Министерства торговли, выручка от экспорта микросхем памяти увеличилась на 1% по сравнению с аналогичным месяцем прошлого года. Для сравнения, в сентябре падение составляло 18%. Ключевым драйвером роста стали многокристальные решения, которые нарастили выручку на 12,2%, опередив все остальные категории памяти.

Показатели DRAM и NAND: неоднородная динамика

Поставки DRAM в денежном выражении сократились до 8,1% — это минимальное падение за последний год. В то же время выручка от реализации микросхем NAND снизилась на 0,6% в годовом сравнении. Эксперты отмечают, что говорить о полной стабилизации рынка флеш-памяти пока преждевременно, однако общий тренд указывает на постепенное выравнивание спроса и предложения.

Влияние на экономику Южной Кореи

Экспорт товаров из страны в целом вырос впервые с конца 2022 года. Помимо чипов памяти, позитивную динамику показали дисплеи и сопутствующие компоненты (+13,1%). В то же время поставки смартфонов сократились на 3,3%, хотя в сентябре падение достигало 5,2%. Поскольку штаб-квартиры Samsung Electronics и SK hynix находятся в Южной Корее, их производственные показатели напрямую влияют на макроэкономические индикаторы.

Предшествующие 16 месяцев рынок памяти находился в фазе коррекции после аномального бума 2021–2022 годов. Перепроизводство и снижение потребительского спроса привели к обвалу цен на DRAM и NAND, что вынудило производителей сокращать инвестиции и объемы выпуска. Текущее оживление эксперты связывают с ростом спроса со стороны центров обработки данных, сегмента искусственного интеллекта и постепенным восстановлением рынка ПК и мобильных устройств.

Данный сдвиг может стать триггером для пересмотра стратегий закупок со стороны крупных технологических компаний. Если тренд сохранится, во втором полугодии 2024 года возможен дефицит отдельных типов памяти, что приведет к новому витку ценового давления на производителей электроники. Для инвесторов это сигнал к переоценке акций полупроводникового сектора, который последние кварталы находился под давлением.