Россияне начали запирать деньги на год: Вкладчики меняют стратегию из-за ставок

Российские вкладчики начали пересматривать привычную тактику: на фоне разговоров о скором снижении ставок они всё чаще фиксируют доходность на длительный срок. За год доля депозитов сроком на 12 месяцев, открытых через маркетплейс «Финуслуги», выросла почти в четыре раза — с 3% до 11%. Это пока не переворот в сберегательном поведении, но достаточно внятный сигнал: часть граждан готова жертвовать синицей в руках ради журавля в небе.

Одновременно доля вкладов сроком до полугода сократилась с 96% до 89%, свидетельствуют данные проекта ProДеньги. Однако хоронить короткие депозиты рано: вклады на три месяца по-прежнему вне конкуренции — на них приходится 69% открытий, и за год их доля даже прибавила восемь процентных пунктов. Полугодовые депозиты занимают второе место с результатом 13%. Иными словами, россияне не столько уходят в «длинные» деньги, сколько начинают аккуратно их добавлять к привычному портфелю.

Изменилась и средняя сумма вклада: с сентября 2025-го она подросла с 435 тыс. до 476 тыс. рублей. Средняя ставка по открытым депозитам при этом снизилась — с 18,1% до 14,7%. Директор по сберегательным продуктам «Финуслуг» Денис Донских объясняет интерес к более длительным срокам желанием вкладчиков заранее зафиксировать нынешнюю доходность. Второй фактор — сокращение разрыва между ставками по коротким и длинным депозитам.

Свежая статистика это подтверждает. На 21 сентября средняя ставка среди 20 крупнейших банков составляла примерно 13,67% на три месяца, тогда как годовые вклады давали около 12,5%. Максимальные предложения достигали 19% на три месяца и 14% на год, хотя самые высокие ставки обычно доступны с дополнительными условиями. Разрыв остаётся, но он уже не настолько велик, чтобы годовой вклад автоматически выглядел невыгодным. Клиент фактически выбирает между более высокой ставкой сейчас на короткий срок и возможностью зафиксировать доходность на год, если банковские проценты в дальнейшем пойдут вниз.

При этом дальнейшее снижение ставок не гарантировано. 11 сентября Банк России сохранил ключевую ставку на уровне 14% после серии предыдущих снижений. Регулятор объяснил паузу ускорением роста цен летом и сохранением высоких инфляционных ожиданий. Следующие решения ЦБ будут зависеть от новых данных по инфляции и состоянию экономики.

Поэтому нынешний тренд скорее показывает изменение поведения части вкладчиков: россияне начинают чаще фиксировать доходность на более долгий срок, но короткие депозиты пока остаются безусловным лидером. Рынок вкладов входит в фазу, когда решение о сроке становится не техническим, а стратегическим — и это уже само по себе говорит о зрелости сберегательных настроений.